Điều gì đang đẩy đồng Đô la Úc và Kiwi xuống thấp hơn?

Đồng Đô la Úc và New Zealand đang chịu áp lực đáng kể khi sức mạnh của đồng Đô la Mỹ thống trị thị trường ngoại hối. Đây không chỉ là một sự suy giảm kỹ thuật; đó là sự phân kỳ cơ bản trong chính sách ngân hàng trung ương mà các nhà giao dịch phải hiểu để dự đoán động thái lớn tiếp theo. Sự yếu kém của các đồng tiền liên quan đến hàng hóa này phản ánh khoảng cách ngày càng lớn giữa lập trường kiên định của Cục Dự trữ Liên bang về lạm phát và triển vọng thận trọng hơn của RBA và RBNZ.

Sự phân chia lớn: Phân kỳ chính sách ngân hàng trung ương

Động cơ thúc đẩy xu hướng giảm rõ rệt của AUD/USD và NZD/USD là những con đường chính sách tiền tệ tương phản rõ rệt đang được các ngân hàng trung ương tương ứng thực hiện. Mặc dù trên bề mặt trông giống như sức mạnh đơn thuần của đồng USD, thực tế là một câu chuyện nhiều lớp về khả năng phục hồi kinh tế ở Mỹ so với những trở ngại ngày càng tăng ở các nền kinh tế Châu Đại Dương. Sự phân kỳ chính sách này là yếu tố quan trọng nhất mà các nhà giao dịch cần nắm bắt ngay lúc này, vì nó tạo ra một xu hướng mạnh mẽ, dai dẳng.

Lập trường kiên định của Cục Dự trữ Liên bang

Cục Dự trữ Liên bang Mỹ vẫn kiên định với sứ mệnh đưa lạm phát trở lại mục tiêu 2%. Dữ liệu lạm phát gần đây, mặc dù cho thấy một số dấu hiệu giảm nhẹ, nhưng chưa đủ thuyết phục để Fed báo hiệu một sự xoay trục ôn hòa. Cam kết duy trì lãi suất cao hơn trong thời gian dài hơn này làm cho đồng đô la Mỹ trở nên hấp dẫn hơn đối với các nhà đầu tư tìm kiếm lợi suất cao hơn, một khái niệm được gọi là lợi suất 'carry trade'. Nhu cầu bền vững này đối với đồng đô la tạo ra một môi trường đầy thách thức cho tất cả các đồng tiền chính khác, đặc biệt là những đồng tiền có ngân hàng trung ương không theo kịp giọng điệu diều hâu của Fed.

RBA và RBNZ: Một giọng điệu thận trọng hơn

Trái ngược với Fed, cả Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) và Ngân hàng Dự trữ New Zealand (RBNZ) đều đã áp dụng một giọng điệu thận trọng hơn, thậm chí hơi ôn hòa. Đối mặt với những lo ngại về tăng trưởng kinh tế trong nước chậm lại và tác động của lãi suất cao hơn đối với các hộ gia đình mắc nợ nhiều, không ngân hàng trung ương nào dự kiến mức độ diều hâu tiền tệ tương tự. Điều này tạo ra một sự chênh lệch lãi suất rõ ràng gây bất lợi cho AUD và NZD. Khi các nhà giao dịch có thể kiếm được nhiều hơn bằng cách nắm giữ đô la Mỹ, vốn tự nhiên chảy ra khỏi các đồng tiền có lợi suất thấp hơn, thúc đẩy xu hướng giảm mà chúng ta đang chứng kiến hiện nay.

Yếu tố Trung Quốc: Một trở ngại đối với đồng Đô la Úc

Đối với đồng Đô la Úc (AUD), có một lớp phức tạp bổ sung rất quan trọng để hiểu: vị thế của nó như một thước đo cho nền kinh tế Trung Quốc. Trung Quốc là đối tác thương mại lớn nhất của Úc, và nhu cầu của nước này đối với các mặt hàng của Úc như quặng sắt là một yếu tố then chốt thúc đẩy giá trị của đồng Đô la Úc. Dữ liệu kinh tế gần đây từ Trung Quốc đã lẫn lộn, cho thấy khả năng phục hồi không đồng đều và chậm hơn dự kiến. Sự không chắc chắn này đè nặng lên đồng AUD, đóng vai trò là một trở ngại dai dẳng mà NZD không phải đối mặt ở mức độ tương tự.

Giải mã các biểu đồ: Các mức quan trọng cho AUD/USD & NZD/USD

Với bối cảnh cơ bản về sự phân kỳ chính sách đã được thiết lập vững chắc, các biểu đồ kỹ thuật cung cấp cho chúng ta một bản đồ chính xác về tâm lý thị trường và các điểm uốn quan trọng. Diễn biến giá gần đây đã xác nhận sự kiểm soát của phe bán, với cả hai cặp đều phá vỡ dưới các mức cấu trúc quan trọng, cho thấy con đường ít kháng cự nhất vẫn là giảm giá.

AUD/USD: Dưới đường xu hướng, điều gì tiếp theo?

Việc AUD/USD phá vỡ dưới đường xu hướng tăng dài hạn gần 0.6650 là một chiến thắng đáng kể cho phe bán. Mức này hiện đã chuyển từ hỗ trợ sang kháng cự. Trọng tâm trước mắt là mức hỗ trợ ngang quanh 0.6580. Một sự phá vỡ dứt khoát và đóng cửa dưới mức này sẽ báo hiệu sự tiếp tục của xu hướng giảm và đưa mức tâm lý 0.6500 vào cuộc. Trong một thị trường chuyển động nhanh như thế này, tốc độ thực hiện là rất quan trọng. Thời gian hoạt động 99.9% và thực hiện siêu nhanh của nền tảng của chúng tôi đảm bảo rằng bạn có thể hành động theo những đột phá quan trọng này mà không chậm trễ.

NZD/USD: Kiểm tra mức thấp nhất trong nhiều tháng

NZD/USD có thể nói là đang ở vị thế kỹ thuật yếu hơn, đã phá vỡ xuống mức thấp mới trong nhiều tháng. Cặp tiền này đang cho thấy động lượng giảm rõ ràng, với vùng hỗ trợ chính tiếp theo không xuất hiện cho đến khu vực 0.6050. Mức hỗ trợ trước đó, quanh 0.6100, giờ đây sẽ đóng vai trò là một mức trần kháng cự đáng gờm. Phe bán có thể sẽ tìm cách bảo vệ mức này trên bất kỳ sự bật tăng điều chỉnh nào. Sự rõ ràng của xu hướng giảm này mang đến một cơ hội học hỏi có giá trị cho các nhà giao dịch sử dụng tài khoản Demo để thực hành xác định và giao dịch với một xu hướng chủ đạo.

Khuôn khổ chiến lược để điều hướng xu hướng giảm

Giao dịch trong một thị trường có xu hướng mạnh đòi hỏi một tư duy chiến lược cụ thể. Đó không phải là về việc dự đoán đáy, mà là về quản lý rủi ro và xác định các điểm vào có xác suất cao phù hợp với động lượng hiện hành. Kỷ luật là nền tảng của thành công trong những điều kiện này.

Quản lý rủi ro trong thị trường có động lượng cao

Các xu hướng giảm mạnh có thể bị gián đoạn bởi những đợt điều chỉnh mạnh, biến động. Điều này làm cho việc quản lý rủi ro có kỷ luật trở nên hoàn toàn cần thiết. Trước khi tham gia bất kỳ giao dịch nào, điều quan trọng là phải xác định mức dừng lỗ và chốt lời của bạn. Máy tính giao dịch của chúng tôi là một công cụ vô giá cho việc này, cho phép bạn mô hình hóa các kịch bản giao dịch tiềm năng và xác định kích thước vị thế phù hợp dựa trên số dư tài khoản và khả năng chấp nhận rủi ro của bạn. Điều này loại bỏ phỏng đoán và giúp bạn giao dịch với một kế hoạch rõ ràng, được xác định trước, điều rất quan trọng đối với thành công lâu dài.

Xác định cơ hội chống xu hướng

Mặc dù giao dịch theo xu hướng là phương pháp có xác suất cao hơn, việc học cách xác định các dấu hiệu kiệt sức của phe bán là một kỹ năng quan trọng. Tìm kiếm sự phân kỳ tăng giá trên các chỉ báo động lượng như RSI, hoặc sự hình thành các mô hình đảo chiều ở các mức hỗ trợ quan trọng. Những tín hiệu này không đảm bảo một sự đảo chiều, nhưng chúng có thể chỉ ra một sự tạm dừng trong xu hướng giảm và mang lại cơ hội ngắn hạn. Tuy nhiên, đây là những kỹ thuật nâng cao và nên được tiếp cận với sự thận trọng cực độ và kích thước vị thế nhỏ hơn cho đến khi thành thạo.

Nếu AUD/USD phá vỡ và đóng cửa dưới mức hỗ trợ 0.6580, khả năng giảm xuống 0.6500 trở nên rất cao. Hãy theo dõi chặt chẽ dữ liệu CPI của Mỹ sắp tới thông qua Lịch kinh tế Aurra, vì một mức in cao hơn dự kiến sẽ củng cố lập trường diều hâu của Fed và có thể đẩy nhanh quá trình bán tháo các đồng tiền hàng hóa.

Những điểm chính

• Sự phân kỳ chính sách tiền tệ đáng kể giữa Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ diều hâu và RBA và RBNZ thận trọng hơn đang đẩy AUD/USD và NZD/USD xuống thấp hơn.
• Sự không chắc chắn xung quanh sự phục hồi kinh tế của Trung Quốc là một trở ngại cơ bản bổ sung đặc biệt đối với đồng Đô la Úc.
• AUD/USD đã phá vỡ một đường xu hướng quan trọng, với 0.6580 hiện đóng vai trò là hỗ trợ quan trọng.
• NZD/USD đang kiểm tra mức thấp nhất trong nhiều tháng, cho thấy động lượng giảm rõ ràng với hỗ trợ chính tiếp theo gần 0.6050.
• Quản lý rủi ro hiệu quả và giao dịch theo xu hướng chủ đạo là những chiến lược quan trọng trong môi trường thị trường hiện tại.

Với sự phân kỳ ngân hàng trung ương hiện tại, bạn có tin rằng đồng Đô la Úc hay đồng Đô la New Zealand dễ bị giảm giá hơn nữa trong nửa cuối năm nay không? Hãy cho chúng tôi biết lý do của bạn trong phần bình luận.

Tiết lộ rủi ro: Bất kỳ ý kiến, tin tức, nghiên cứu, phân tích thị trường, định giá hoặc thông tin nào khác có trên trang web này chỉ được cung cấp dưới dạng bình luận thị trường chung cho mục đích thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư. Aurra Markets sẽ không chịu trách nhiệm về bất kỳ tổn thất hoặc thiệt hại nào, bao gồm nhưng không giới hạn, bất kỳ tổn thất lợi nhuận nào có thể phát sinh trực tiếp hoặc gián tiếp từ việc sử dụng hoặc dựa vào thông tin đó.